贷款不要只看报价利率，3种不同的还款方式，实际利率大不相同

企业或则个人从银行或其他金融机构进行借款时，不仅要看合同报价利率，还要看还款方式，还款方式不同，直接关系到贷款的实际资本成本率。

对于短期借款，一般无需考虑货币时间价值。一般的还款方式包括收款法，贴现法以及加息法。

1、收款法相对来说最简单，就是到期一次还本付息，以一年期短期借款为例，合同利率（报价利率）一般时年利率，这里的年利率实际就是有效年利率，即贷款人为获得贷款本年实际负担的成本率。

2、贴现法是指发放贷款时，先从贷款本年中扣除利息，到期还本。其有效年利率=合同利率/(1-合同利率)

举个例子，比如企业获得一笔为期一年100万的贷款，年利率为10%，发放贷款时先扣除利息，到期一次还本。合同利率为10%，但是实际有效年利率为=100×10%÷（100-100×10%）=11.1%，相当于支付100万本金的利息，实际借到的本金却只有90万。可以看出，贴现法下，实际增加了贷款所需的成本。