同样长期收益稳定，增额终身寿险和长期国债，哪个好？

尽管市面上的稳健理财仍然有不少，但能够保持几十年的收益都稳定的理财却不多，哪怕是银行存款也做不到。能做到几十年的收益率都没什么变化的，能够想到的就是增额终身寿险和长期国债，那么这两种理财哪个更好呢？

首先来看收益。增额终身寿险的收益率一般会在合同中有约定，目前最高约为3.5%，未来可能会降至3%。

在达到一定的年限后，其实际的收益率基本上就会一直稳定在约定的收益率上。而长期国债，目前只有30年期及以上的，收益率才能达到3%以上。

假如未来的增额首先的收益率会降至3%，那么它跟30年期的国债相比，收益率看起来就差不多。不过，实际上还是有些不同的，因为增额终身寿险的收益率是复利，而国债利息通常为单利。

买增额终身寿险，只要不自己主动减保，那么它的现金价值就能按比较稳定的收益率实现复利式的增长，也就每年的收益进入下一年后，就会成为本金的一部分，按下一年的收益率继续计算收益。而国债的利息则没法自动形成复利。

假如同样是3%的收益率，如果按复利计算，10万元买增额终身寿险，30年的利息能超过14万元，而如果买国债，10万30年的利息就是9万元。

所以，在收益方面，增额终身寿险比国债略胜一筹。

其次，从安全性来看。增额终身寿险和国债的安全性都比较高，但相比之下国债的安全性还是要更高一些。